Рынок упал ниже 2500. Паника или возможность?
Рынок упал ниже 2500. Паника или возможность? Индекс МосБиржи сполз к отметке 2500 пунктов это минимумы за последний год. В ленте снова знакомое: «всё пропало», «продаю в ноль», «русский рынок не для людей». Давайте без эмоций разберёмся, что реально происходит и что с этим делать. Почему падаем Парадокс: нефть то подрастает, то стоит, а рынок всё равно ползёт вниз. Причин три: Крепкий рубль. Доллар уехал в район 70-72. Наши экспортеры, Лукойл, Роснефть, Норникель и прочие страдают. Выручку они получают в валюте, рубль крепкий, денег мало. Дешевеющая нефть. Рынок закладывает деэскалацию на Ближнем Востоке и снижение Brent ближе к концу года. Меньше нефть → меньше прибыль экспортёров → меньше будущих дивидендов. Высокая ставка. Деньги всё ещё дорогие. Компаниям кредиты не доступны, физ лицам тоже, спрос стоит, экономика сжимается. То есть это не обвал в один день, как в 2022-м. Это медленное сползание под весом трёх факторов сразу. Психологически даже тяжелее так. Что говорят индикаторы Смотрим на RSI этот индикатор показывает «перегрет/переохлаждён рынок». Сейчас на графике он приблизился к зоне перепроданности (ниже 30). Простыми словами, продавцов стало слишком много, рынок выдохся падать. Когда RSI был на таких же низах раньше? - весна 2020, ковидный обвал - 2022 - конец 2024 И каждый раз после этого рынок разворачивался вверх. Но честно скажу, RSI это не кнопка «бабло». Это сигнал что «напряжение копится», но это не значит, что завтра летим в космос. Это сигнал прикупать хорошие качественные активы. Что делать прямо сейчас 1️⃣ Не ловим дно одной покупкой. Никто не знает точную нижнюю точку. Покупаем лесенкой, частями, на падении. Это снимает 90% стресса и мы не играем в угадайку. 2️⃣ Облигации сейчас — ваш друг. Фиксируем высокую доходность в 15-17% годовых, радуемся жизни и не переживаем из-за колебаний на рынке. У нас все хорошо) 3️⃣ Акции. Смотрим на компании экспортеры и на крепкие бизнесы без долгов, которые растут в размерах даже в текущих реалиях. Посмотрите на сети. 4️⃣ Держите кэш / фонды ликвидности. Это и подушка, и патроны для докупок. Когда все паникуют, наличие свободных денег превращает чужую панику в вашу возможность. Как собрать портфель в текущих реалиях Основа это ОФЗ и надёжные корпоративные облигации и валютные облигации (стабильность + рост на снижении ставки + рост на курсе доллара) от 40-50% портфеля Акции только экспортеры и крепкие растущие бизнесы (сети, банки) 20-30% портфеля Защита кэш / фонд ликвидности на 10–20% Падающий рынок — это не катастрофа. Это распродажа активов, которые год назад стоили на 20–30% дороже. Вопрос лишь в том, у вас есть план или есть только эмоции.