💵 Доходность длинных ОФЗ снова выше 16%. Собираем «вторую зарплату» от Минфина
💵 Доходность длинных ОФЗ снова выше 16%. Собираем «вторую зарплату» от Минфина Ну что, любители купонов и длинных ОФЗ, продолжаем богатеть на государственных облигациях. Доходность к погашению у многих выпусков поднялась к 16,6–16,7%, а текущая купонная доходность доходит до 15,6% годовых. 📉 Что происходит с RGBI? ● 22 сентября: 112,33 пункта; ● 20 октября: около 111,73 пункта; После очередной порции грусти индекс немного отскочил, но полностью просадку не отыграл. На длинные ОФЗ давят инфляция, объем новых размещений Минфина и отсутствие уверенности в быстром снижении ставки. Вроде немного отскочили, но это отскок дохлой кошки, доходности в ОФЗ довольно приличные. Инфляция, новые объемы размещений и медленное снижение ключа, все это давит на цену в длинных бумагах. Ключевая ставка остается на уровне 14%. Следующее заседание ЦБ пройдет 23 октября. За 6–12 октября цены выросли на 0,11%, с начала года уже на 6,1%. Таргет в 4% временно покинул чат. 🏦 Че по ставкам в банках? Средняя максимальная ставка по вкладам в десяти крупнейших банках в первой декаде октября составила 13,055%: ● до 90 дней: 12,55%; ● от 91 до 180 дней: 12,87%; ● от 181 дня до года: 12,73%; ● свыше года: 11,75%. Все вклады около 13%. Ну там можете, конечно, поискать приветственные ставки, но срок все равно будет ограничен, снимать и пополнять будет нельзя, и другие заморочки. Длинные ОФЗ дают больше, но волатильность в государственных бумагах никто не отменял. 🔥 ТОП-5 длинных ОФЗ по текущей купонной доходности 1. ОФЗ 26254 Цена: 832 ₽ Купон: 64,82 ₽ дважды в год ТКД: 15,6% Выплаты: апрель и октябрь Погашение: октябрь 2040 года 2. ОФЗ 26253 Цена: 840 ₽ Купон: 64,82 ₽ дважды в год ТКД: 15,4% Выплаты: апрель и октябрь Погашение: октябрь 2038 года 3. ОФЗ 26248 Цена: 794 ₽ Купон: 61,08 ₽ дважды в год ТКД: 15,4% Выплаты: июнь и декабрь Погашение: май 2040 года 4. ОФЗ 26247 Цена: 797 ₽ Купон: 61,08 ₽ дважды в год ТКД: 15,3% Выплаты: май и ноябрь Погашение: май 2039 года 5. ОФЗ 26250 Цена: 796 ₽ Купон: 59,84 ₽ дважды в год ТКД: 15,0% Выплаты: июнь и декабрь Погашение: июнь 2037 года 🗓 «Вторая зарплата» от Минфина Шесть выпусков закрывают купонами весь год: ● январь и июль: ОФЗ 26233, купон 30,42 ₽ ● февраль и август: ОФЗ 26240, купон 34,90 ₽ ● март и сентябрь: ОФЗ 26246, купон 59,84 ₽ ● апрель и октябрь: ОФЗ 26254, купон 64,82 ₽ ● май и ноябрь: ОФЗ 26247, купон 61,08 ₽ ● июнь и декабрь: ОФЗ 26250, купон 59,84 ₽ Стоимость всех выпусков около 4 368 ₽ без НКД и комиссии. Купоны принесут 621,80 ₽ в год до налога, совокупная ТКД около 14,2%. Чтобы получать 100 000 ₽ купонами каждый месяц, необходимо приобрести 12 679 облигаций на сумму около 8,76 млн ₽ без учета НКД и комиссии. Годовой купонный поток составит 1 200 431 ₽ до налога, а ежемесячные выплаты будут находиться в диапазоне от 100 017 до 100 052 ₽. ⚠️ Мои мысли и личные действия Доходности красивые, Минфин выглядит солидно и сомневаться в его платежеспособности, как минимум не целесообразно и довольно-таки глупо. Сопоставимую с длинными ОФЗ доходность сейчас можно найти уже в бумагах с максимальным рейтингом AAA. ● Корпоративные облигации AAA: в среднем около 16–17%; ● AA+/AA: ориентировочно 17–18%; ● A+/A: примерно 18–21%; ● BBB и ниже: зачастую от 20%, но там уже для инвесторов со стальными фаберже. Если тело облигаций вам не нужно тратить завтра, то в ОФЗ можно зафиксировать на длительный срок отличный денежный поток. Корпораты явно все покороче, потом придется перекладывать в другие бумаги, а какая будет к тому моменту КС, не знает никто, даже Эльвира Сахипзадовна. Я продолжаю покупать активы, но сохраняю диверсификацию между акциями, облигациями, золотом и фондами недвижимости. У каждого свои цели, горизонт и запас валерьянки на случай красных цифр на экране вашего брокера. Холодная голова, здравый рассудок и диверсификация — наше всё. Всех обнял! 💙 🧮 Сервис, где веду учет инвестиций! 💰Канал про дивидендные новости!