💊 Озон Фармацевтика, аналитика по компании #OZPH #обзор — 27 августа 2026 г. в 12:10:01.494
💊 Озон Фармацевтика, аналитика по компании #OZPH #обзор Сектор: Здравоохранение Последний обзор по Озон Фармацевтике делал 28 апреля, тогда акции стоили 48 ₽ и я ожидал снижения до 45, а от туда рост до 53 ₽, но все это в рамках скорее боковика. По факту акции упади до 45 ₽ 🎯, а от туда росли до 50,22 ₽ 🎯 — плюс-минус в рамках того, что я и ожидал. Но после этого акции завалились вместе со всем рынком. В моменте акции падали до 35 ₽, а от туда отскочили до 51,15 ₽ в моменте. Сейчас акции торгуются по 42 ₽, давайте разберу последние отчеты, новости, график и сделаю вывод, чего может быть дальше. 📈 Основные метрики ▪️ Капитализация: 585M$ ▪️ P/E — 6.41 ▪️ P/S — 1.49 ▪️P/B — 1.37 ▪️EPS — 6.6 ₽ ▪️EBITDA — 12,82 млрд р. ▪️EV/EBITDA — 4.02 ℹ️ По сравнению с прошлым обзором немного выросла прибыль и другие показатели, но снизилась стоимость акций, из-за этого по метрикам стали дешевле. Компания стала лучше и дешевле, замечательно :) Давайте посмотрим как у неё дела подробней. 🗞 Новостной фон ▪️ДИВИДЕНДЫ 1П 2026Г, 0.49 РУБ/АКЦ, отсечка - 29 сентября ▪️Озон Фармацевтика РСБУ 1кв 2026г: выручка ₽1,55 млрд (рост в 2,2 раза г/г), чистая прибыль ₽1,25 млрд (рост в 2,9 раза г/г) ▪️Озон Фармацевтика подтверждает прогноз по росту выручки в 2026 году на уровне 15-25% г/г (28 мая) ▪️Озон фармацевтика обвиняется ФАС в нарушении антимонопольного законодательства из-за того, что его препарат дорого стоил после включения в перечень ЖНВЛП (17 апреля) 💰 Финансовое здоровье ▪️Собственный капитал за 1П2026ТТМ вырос на 8%, а за 2025 год рос на 31% ▪️Чистый долг за 1П2026ТТМ сократился на 42% до 5,35 млрд р. ▪️Net Debt / EBITDA — 0.39, долговая нагрузка незначительная ℹ️ Хорошее финансовое здоровье, но темпы роста СК замедлились 💰 Выручка, прибыль ▪️Выручка за 1П2026ТТМ выросла на 5%, а за 2025 год росла на 24% ▪️Прибыль за 1П2026ТТМ выросла на 25%, а в 2025 году росла на 34% ▪️Свободный денежный поток за 1П2026ТТМ вырос на 669% до 4,1 млрд р. (такой высокий процент из-за выхода в положительный FCF, на 2025 был отрицательный) 🔮 Будущее, оценки ▪️ ВТБ Мои Инвестиции 28 мая — 79,2 ₽. Риком Траст 23 января — 68 ₽ 🤵♂️ Основные акционеры 37,7% — Алексенко П.В. 13.8% — Корнеев Ю. Р. 10.3% — Корнеев В. Р. 1.3% — Грядунов П.Е. 1.2% — Минаков О.Э. 1% — ООО «Озон» 🆚 Сравнение с конкурентами Средняя по капитализации компания в своем секторе. По метрикам оценивается дешевле сектора. По долговой нагрузке лучше сектора. По метрикам рентабельности в среднем по сектору или чуть ниже. По росту выручки за 5 лет лучше сектора. 🤑 Дивиденды В 2024–0,54%. В 2025 году 1.65%. На 2026 заплатили 2,92%. С одной стороны дивиденды небольшие, а с другой рост самих дивидендов регулярный и существенный. Если такие темпы продолжатся, то спустя 5-7 лет это будет одна из самых интересных дивидендных компаний. 📈 Технический анализ Мысли по движению цены отобразил на графике. 🧠 Выводы Во-первых у самой компании всё хорошо. Растёт и выручки и прибыль. Но есть некоторое замедление. Если замедление продолжится это может перерасти в стагнацию. Поэтому следим дальше. По идее ситуация с экономикой России не должна заметно влиять на эту компанию, но видимо косвенно влияет. Во всяком случае на акции компании точно. Думаю что временно будет безыдейное движение в рамках боковика. Из-за того что желающих продавать этот классный актив по текущим ценам или ниже особо нет. А покупателей еще тоже не подвезли. Поэтому так или иначе, со взлетами или падениями, я жду около боковика до улучшения ситуации. 🤓 Соблюдаем букву закона: Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Как вам разбор и вывод? 👍 - согласен 👎 - не согласен 🤔 - все равно, без разницы Навигация👇 ▪️Акции (мы тут) ▪️ Облигации ▪️Новости ▪️ Трейдинг