Денежные потоки проекта: как управлять ликвидностью, не допуская кассовых разрывов. — 21 июля 2026 г. в 10:16:31.226
Денежные потоки проекта: как управлять ликвидностью, не допуская кассовых разрывов. Антон Ганжа Региональный менеджер «ВЭБ.РФ» в ВО, к.ф.-м.н. И снова доброго дня, коллеги! Сегодня обсудим критически важный аспект, который часто упускают из вида до тех пор, пока не становится слишком поздно. Речь идет о движении денежных средств (Cash Flow) и его прогнозировании. Бюджет проекта отвечает на вопрос: «Сколько всего денег нам нужно и когда?». А план движения денежных средств отвечает на вопрос: «Будут ли у нас в реальности на счету деньги в тот конкретный момент времени, когда нам необходимо заплатить подрядчику, поставщику или команде?». Любой прибыльный по бухгалтерским отчетам проект может остановиться из-за кассового разрыва, создавая эффект домино. 1. Разница между прибылью и деньгами Непонимание этой разницы является фундаментальной ошибкой многих руководителей. Вы можете подписать акт выполненных работ на огромную сумму, но средства от заказчика придут только через месяц. При этом платить зарплату, аренду и за материалы нужно уже сегодня-завтра. Прибыль - это бухгалтерская величина, а Денежный поток (Cash Flow) - реальное движение денег по расчетным счетам. Проект может быть сколь угодно прибыльным на бумаге, но развалиться из-за нехватки наличности. 2. Как составить прогноз движения денежных средств (Cash Flow Forecast) Необходимо составить реалистичный прогноз Cash Flow. Это ваш главный навигационный инструмент, строящийся на основе графика платежей. Шаг 1: Соберите все плановые поступления с их датами. Примечание: Сравните их с основными платежами проекта. В случае несовпадения скорректируйте периоды поступлений или проведите переговоры по изменению сроков платежей. Шаг 2: Соберите все плановые выплаты. Аренда офиса, коммунальные платежи, прочие затраты на обеспечение деятельности проекта. Шаг 3: Сведите всё в единую таблицу. Остаток на конец периода = Остаток на начало + Поступления за период – Суммарные выплаты за период. Визуализация этого плана сразу покажет провалы, где остаток уходит в минус - это и есть прогнозные кассовые разрывы. 3. Управление кассовыми разрывами Увидев будущий разрыв в прогнозе, действуйте на опережение: Управление поставщиками: договоритесь об отсрочке платежа. Внутреннее финансирование: обратитесь к руководству за краткосрочным займом. Переговоры с заказчиком/инвестором: попробуйте сдвинуть дату платежа на более ранний срок. Факторинг: продайте право требования дебиторской задолженности банку немедленно. Лизинг: воспользуйтесь лизингом оборудования, чтобы «размазать» платежи во времени. Прогноз Cash Flow - это ваша машина времени и радар, позволяющий предвидеть угрозы успешной реализации задолго до появления кризиса. Пусть ваши проекты всегда будут финансово устойчивыми, а денежные потоки - предсказуемыми! Желаю успешных реализаций без единого кассового разрыва. #экспертговорит #АнтонГанжа