🤑 Пять формул, которые управляют вашими деньгами
🤑 Пять формул, которые управляют вашими деньгами Чем дольше занимаюсь инвестициями, тем сильнее убеждаюсь, что финансовый мир держится не на какой-то высшей математике. Там тупо несколько формул. Банки, фонды и брокеры просто заворачивают их в договоры, комиссии и красивые презентации и я бы вообще называл эти формулы пятью детекторами финансовой чуши. 1️⃣Сложный процент Формула простая: Будущая сумма = капитал × (1 + доходность)^время Миллион под 14% превращается примерно в 1,93 млн через 5 лет и в 3,7 млн через 10. Причина в том, что доход начинают приносить уже не только ваши деньги, но и ранее заработанные проценты и поэтому время иногда важнее попытки найти ещё пару процентов доходности. Отсюда же неприятный вывод про комиссии. Портфель зарабатывает 8%, фонд забирает 2% и кажется, мелочь, но на длинном горизонте эти 2% откусывают огромную часть итогового капитала, потому что вы теряете ещё и будущую доходность на уплаченные комиссии. 2️⃣ Правило 72 Хотите быстро понять, когда деньги удвоятся? 72 ÷ доходность = примерно количество лет. 12% → 6 лет. 8% → 9 лет. 6% → 12 лет. Это же правило полезно переворачивать на инфляцию. Инфляция 6% означает, что примерно за 12 лет общий уровень цен способен удвоиться, если такой темп сохранится и тогда кстати базовая фраза типа «через 15 лет у меня будет пенсия 100 тысяч» начинает звучать не так богато. 3️⃣ Будущие деньги дешевле сегодняшних Миллион сегодня и миллион через пять лет это не одно и то же. Если деньги можно вложить под 14%, то миллион, который вам обещают через 5 лет, сегодня стоит примерно 520 тыс₽. Формула: Текущая стоимость = будущая сумма ÷ (1 + ставка)^время Поэтому я всегда осторожно отношусь к обещаниям, что условно через 10 лет квартира будет стоить 30 млн или облигация вернёт номинал в 2040 году или через три года вам поднимут зарплату. Хорошо. А сколько эти будущие деньги стоят сегодня? 4️⃣ “Средняя доходность” может вас обманывать Допустим: +50% −50% +50% Средняя арифметическая доходность составит прекрасные +16,7% в год, но реальные деньги сделали так: 100 → 150 → 75 → 112,5. То есть за три года заработано всего 12,5%, или около 4% среднегодовыми. Вот почему для нас важнее именно геометрическая доходность. Волатильность сама по себе съедает результат. Фонд может красиво написать, что средняя доходность 20%, но сначала лучше понять, это арифметика или реальный сложный рост капитала? 5️⃣ Главное число - это реальная доходность Формула: Реальная доходность = (1 + доходность) / (1 + инфляция) − 1 Заработали 14%, инфляция 6%? Вы стали богаче не на 14%, а примерно на 7,5% до налогов. Если депозит дал 5%, а цены выросли на 6%, приложение покажет плюс. Покупательная способность покажет минус. Инфляция именно так и работает, что номинальная сумма может расти, пока реальная ценность денег падает. Ну и вот, если собрать эти пять формул вместе, почти любое финансовое предложение становится намного проще. Держа в уме их, много выгодных предложений умирают прямо на калькуляторе и вот этому, на мой взгляд, стоило учить в школе, потому что два поезда из пункта А хотя бы редко предлагают вам ипотеку на 30 лет)))