🚢Облигации ОТЭКО-Портсервис дебютный выпуск облигаций
🚢Облигации ОТЭКО-Портсервис дебютный выпуск облигаций ОТЭКО - крупнейший частный инвестор в портово-промышленную инфраструктуру Юга России. ОТЭКО-портсервис - это Таманский терминал навалочных грузов. Терминал для перевозки угля, серы и удобрений. Никакой нефти, газа или пшеницы. В наше время это важно. 〰️ Дата книги: 08 Октября 〰️ Рейтинг: «А» от НКР и «А» от НРА 〰️ Номинал: 1000 руб.; 〰️ Срок: 2 года 〰️ Объем: не более 500 млн руб 〰️ Купон: 18.5% 〰️ YTM: 20.15% 〰️ Периодичность купона: 30 дней; 〰️ Дата тех.размещения 13 Октября Смотрим финансы эмитента по МСФО за 6 мес 2026: 〰️ Чистый капитал 116 млрд рублей. 〰️ Чистый долг 47 млрд руб 〰️ EBITDA 15.7 млрд руб 〰️ ЧД/ЧК 0,74 Собственных средств в бизнесе больше заемных 〰️ Чистый долг/EBITDA 5.52 Долг большой однако для инфраструктурой компании можно считать нормальным 〰️ Чистые Процентные расходы 12.8 млрд руб 〰️ EBITDA/ЧПР 1.23 нормально. Общая информация: Долг в основном долгосрочный и под плавающую ставку. Размер выпуска облигаций несопоставим с капиталом эмитента. Выпуск дебютный с хорошим купоном и эмитент дает премию к рейтингу за дебют. Буду покупать себе?: Первоуральскбанк заявлен участником синдиката в выпуске. Поэтому сделку комментировать не могу. @tuzov_invest